Кредитный дефолтный своп (CDS) - это производный финансовый инструмент или контракт, который позволяет инвестору «обменять» или компенсировать свой кредитный риск риском другого инвестора. … Чтобы заменить риск дефолта, кредитор покупает CDS у другого инвестора, который соглашается возместить кредитору в случае дефолта заемщика.
Являются ли дефолтные свопы законными?
В настоящее время, в соответствии с условиями контрактов CDS, эти инженерные схемы не запрещены, но они взбудоражили рынки кредитных деривативов, поскольку участники рынка и регулирующие органы спорят о том, следует ли и как обратитесь к ним.
Зачем покупать дефолтные свопы?
Чаще всего инвесторы покупают дефолтные свопы для защиты от дефолта, но эти гибкие инструменты можно использовать разными способами для индивидуальной настройки кредитного рынка.… CDS предназначены для покрытия многих рисков, включая: дефолты, банкротства и понижение кредитного рейтинга.
Кому выгодны дефолтные свопы?
Основным преимуществом кредитно-дефолтных свопов является защита от рисков, которую они предлагают покупателям При заключении CDS покупатель, который может быть инвестором или кредитором, передает риск продавцу. Преимущество этого заключается в том, что покупатель может инвестировать в ценные бумаги с фиксированным доходом, которые имеют более высокий профиль риска.
Какую выгоду получили банки от продажи дефолтных свопов?
Банки могут застраховаться от риска дефолта заемщика, заключив контракт CDS в качестве покупателя защиты. … Покупка дефолтного свопа позволяет банку управлять риском дефолта, сохраняя кредит как часть своего портфеля.
